골드만 삭스 캐피털 파트너스

Goldman Sachs Capital Partners
골드만 삭스 캐피털 파트너스
유형자회사
산업사모주식
설립.1986년, 36년 전(연장)
본사웨스트 스트리트 200
뉴욕, 뉴욕, 미국
상품들차입매수
성장자본
옴399억달러
종업원수
140+
부모골드만 삭스
웹 사이트www.goldmansachs.com

Goldman Sachs Capital Partners는 Goldman Sachs의 사모기업으로 전 세계적으로 차입매수 및 자본투자 확대에 중점을 두고 있습니다.뉴욕에 기반을 둔 이 그룹은 1986년에 설립되었다.GS Capital Partners는 2019년 현재 7개 펀드에 걸쳐 설립 후 약 399억 달러를 조달했으며 170억 [1]달러 이상을 투자했습니다.

역사

Goldman Sachs는 역사적으로 투자은행 고객들과 함께 다양한 사업에 자본을 투자해 왔습니다.1980년대 초중반 골드만은 차입매수와 정크본드 자금조달에 더디게 참여했고 전통적인 인수합병 자문사업에 집중하는 것을 선호했다.그러나 1983년부터 골드만은 투자은행과 다른 [2]고객을 통해 이루어지는 사모 주식 거래에 장기 주식 투자를 하기 시작했다.

Goldman Sachs Capital Partners는 1986년에 설립되었으며, 이와 동시에 리먼 브라더스 머천트 뱅킹, 모건 스탠리 캐피털 파트너, DLJ 머천트 뱅킹 파트너 등 다른 투자 은행에도 유사한 그룹이 설립되었습니다.골드만은 투자 파트너십을 구축하여 고객이 사모 주식 거래에 회사와 함께 참여할 수 있도록 했습니다.

2007년 4월 23일, Goldman은 GS Capital Partners VI를 200억달러의 커밋 자본, 기관 및 고액 순자산 투자자의 110억달러, Goldman Sachs와 그 종업원의 90억달러로 마감했습니다.2019년 말 골드만 CEO인 David M. Solomon은 GS Capital Partners를 Goldman의 다른 직접 투자 사업부(예: 특별 상황 그룹 및 성장 자본 사업부)와 합병하여 1,400억 달러를 [1]관리하에 둘 것이라고 발표했습니다.

투자자금

GSCP는 1992년 이후 기관 사모펀드를 통해 골드만, 고객 및 직원을 대신하여 투자하고 제3자 자본을 조달하고 있습니다.GSCP의 제3자 투자자는 연기금, 보험회사, 기부금, 펀드, 고순자산 개인, 국부펀드 및 기타 기관투자가이다.

2008년 말 현재 GSCP는 7개의 투자펀드에 대한 자금조달을 완료했으며 총 약 399억 달러의 자본을 투입했습니다.

기금 고풍스러운
연도		 헌신적인
자본금($m)
GS캐피탈 파트너 1992 $1,104
GS캐피탈 파트너스 아시아 1994 $300
GS캐피탈 파트너 II 1995 $1,750
GS캐피탈 파트너 III 1998 $2,780
GS 캐피탈 파트너스 2000 2000 $5,250
GS Capital Partners V 2005 $8,500
GS Capital Partners VI 2007 $20,300
GS캐피탈 파트너 VII 2017 $7,000

출처: Preqin[3]

투자

GS Capital Partners는 1990년대 후반 콜버그 크라비스 로버츠, 블랙스톤 그룹, 베인 캐피탈, 칼라일 그룹 및 TPG 캐피탈과 글로벌 최대 규모의 사모 투자자로 부상했습니다.GS Capital Partners는 Goldman Sachs Capital Partners 2000 펀드를 조성한 이후 가장 주목할 만한 레버리지 인수를 완료했습니다.

투자. 연도 회사 설명 레퍼런스
버거킹 2002 2002년 7월 GS Capital Partners는 TPG Capital 및 Bain Capital과 함께 디아지오에서 버거킹의 23억 달러 차입 인수를 발표했습니다.그러나 11월 버거킹이 특정 실적 목표를 달성하지 못하면서 당초 거래가 무산됐다.2002년 12월, 컨소시엄은 15억 달러의 투자 매입 가격 인하에 합의했다.이 컨소시엄은 거래 당시 버거킹 레스토랑의 약 92%를 장악하고 있던 버거킹 프랜차이즈 업체들의 지원을 받았다.버거킹은 새로운 오너들 밑에서 버거킹 캐릭터를 광고에 사용하는 것을 포함한 대대적인 브랜드 개편을 거쳤다.2006년 2월, 버거킹은 기업공개 계획을 발표했다. [4][5][6]
선가드 2005 GS Capital Partners는 113억 달러에 달하는 거래에서 SunGard의 인수에 관여한 7개의 사모 주식 회사 중 하나였습니다.GSCP의 인수 파트너는 Silver Lake Partners, Bain Capital, TPG Capital, Kohlberg Kravis Roberts, Providence Equity Partners 및 The Blackstone Group이었습니다.이는 1980년대 말 RJR 나비스코 인수 이후 최대 규모의 차입매수였다.또한 발표 당시 SunGard는 역사상 가장 큰 규모의 테크놀로지 기업 인수가 될 것이며, 이는 Freescale Semiconductor의 인수에 따른 차별성이 될 것입니다.SunGard 거래는 이 거래에 관여한 회사의 수에서도 두드러지는데, 이는 지금까지 완료된 클럽 거래 중 가장 큰 규모이다.7개 기업의 컨소시엄 참여는 기업 간 크로스홀딩이 일반적으로 매력적이지 않다고 생각하는 사모투자자들에 의해 비판을 받았다. [7][8]
올텔 2007 GS Capital Partners와 TPG Capital은 2007년 5월 270억 달러에 Alltel Wireless 인수를 발표했습니다.이 거래는 연방통신위원회에 의해 승인되어 2007년 11월 16일에 종료되었습니다.그러나 불과 6개월 후인 2008년 6월 5일, Goldman과 TPG는 경제 전망이 악화되고 있는 가운데, Verizon에 지불한 금액보다 약간 높은 가격에 Alltel을 매각하기로 합의했습니다. [9][10]
바이오메트 2007 GS캐피탈 파트너스, 더 블랙스톤 그룹, 콜버그 크라비스 로버츠, TPG 캐피탈은 116억 달러에 의료기기 회사를 인수했다. [11]
Energy Future Holdings (구 TXU) 2007 GS Capital Partners의 투자자 그룹인 Kohlberg Kravis Roberts와 TPG Capital은 규제 유틸리티 및 전력 생산업체의 443억 7천만[12] 달러 인수를 완료했습니다.투자자 그룹은 거래 승인을 얻기 위해 ERCOT 규제 기관과 긴밀히 협력해야 했지만, 텍사스 Genco의 이전 인수에서 규제 기관과 상당한 경험을 쌓았습니다.TXU는 역사상 가장 큰 규모의 기업 매수이며, 2008년 12월에 발표된 BCE의 매수가 종료되지 않았을 때에도 이러한 차별성을 유지했습니다.이 계약은 석탄 발전소에서 배출되는 탄소 배출량과 대체 에너지 자금의 측면에서 이 거대 에너지 회사에 대한 환경 정책의 급격한 변화로도 유명하다.2014년 4월 29일 Energy Future는 미국 파산법 제11호에 따라 파산보호를 신청했습니다[1]. [13][14]

성공적인 인수 거래 외에도 골드만은 고급 오디오 기기 제조업체인 Harman International Industries(NYSE: HAR)의 세간의 이목을 끄는 인수 실패에 관여했습니다.2007년 4월 26일, Harman은 GS Capital Partners와 Kohlberg Kravis [15]Roberts에 인수 계약을 체결했다고 발표했습니다.2007년 여름 금융시장이 더욱 불리해짐에 따라 매수세는 약해졌다.2007년 9월, Goldman과 KKR은 80억달러의 Harman 인수에서 손을 뗐다.그날이 끝날 무렵, 하만의 주가는 뉴스로 24% 이상 폭락했다.

레퍼런스

  1. ^ a b Jenkins, Patrick. "Can Goldman's merchant bank help group regain old edge?". The Financial Times. Financial Times.
  2. ^ GS Capital Partners V, 85억달러로 마감PE 소스, 2005년4월 13일
  3. ^ 프리킨
  4. ^ 미국 투자자들이 디아지오에서 버거킹 22억 6천만 달러에 사들이기로 합의했습니다.뉴욕타임스 2002년 7월 26일
  5. ^ 버거킹 세일 부활을 위한 가격 인하, 뉴욕타임스 2002년 12월 12일
  6. ^ Grace Wong (2006-05-12). "Burger King IPO set to fire up". CNN Money. Retrieved 2007-09-30.
  7. ^ 캐피털 기업은 SunGard Data를 현금 거래로 매입하기로 합의했습니다.Bloomberg L.P., 2005년 3월 29일
  8. ^ 너무 많은 요리사들이 인수 계약을 망칠까?뉴욕타임스 2005년 4월 3일
  9. ^ http://hraunfoss.fcc.gov/edocs_public/attachmatch/FCC-07-185A1.pdf[베어 URL PDF]
  10. ^ Alltel Investors 프레스 릴리즈
  11. ^ 델라메르세드, 마이클 J. "바이오메트는 달콤한 인수 제안을 받아들인다."뉴욕타임스 2007년 6월 8일
  12. ^ 출처: Thomson Financial
  13. ^ 론케비치, 댄, 클럼프, 에드워드KKR, 텍사스 퍼시픽, 2007년 2월 26일 450억달러 블룸버그에 TXU 인수 예정
  14. ^ "KKR, Texas Pacific-led group to buy TXU Corp". Reuters. February 26, 2007. Archived from the original on May 17, 2007. Retrieved January 23, 2009.
  15. ^ Harman International 보도자료 Wayback Machine에서 2007-07-04 아카이브 완료

외부 링크